Question

Q5. The demand for money is likely to:

1. Increase with increase in income levels of the population

2. Decrease with increase in income levels of the population

3. Increase with increase in interest rate in the economy

4. Decrease with increase in interest rate in the economy

Select the correct answer using the codes given below:

मुद्रा की मांग संभावित होती हैं:

1. जनसंख्या की आय के स्तर में वृद्धि के साथ वृद्धि।

2. जनसंख्या की आय के स्तर में वृद्धि के साथ कमी।

3. अर्थव्यवस्था में ब्याज दर में वृद्धि के साथ वृद्धि।

4. अर्थव्यवस्था में ब्याज दर में वृद्धि के साथ कमी।

नीचे दिए गए कूट का उपयोग कर सही उत्तर का चयन करें:

• A. Only 1 and 4 केवल 1 और 4
• B. Only 2 and 3 केवल 2 और 3
• C. Only 1 and 3 केवल 1 और 3
• D. Only 2 and 4 केवल 2 और 4

Answer 1

The correct option is A

Only 1 and 4

केवल 1 और 4

Demand for money increases with increase in income. It is directly related to income level. However, Money demand decreases with increase in interest rate. It is inversely related to interest rate because a higher interest rate incentivises a person to invest rather than holding it in liquid form.

आय में वृद्धि के साथ मुद्रा की मांग भी बढ़ जाती है। यह प्रत्यक्ष रूप से आय के स्तर से संबंधित है। हालांकि, ब्याज दर में वृद्धि के साथ मुद्रा की मांग में कमी आ जाती है। यह ब्याज दर से व्यूत्क्रम रूप में संबंधित है, क्योंकि उच्च ब्याज दर एक व्यक्ति को मुद्रा को तरल रूप में रखने के बजाय निवेश करने के लिए प्रोत्साहित करती है।